НБУ спасает гривню

Национальный банк Украины обнародовал план мер по спасению национальной валюты от падения и обеспечению стабильности банковской системы. Главный регулятор призывает удержать инфляцию и курс гривни в заданных рамках, а также помочь "больным" банкам пережить сложные времена, пишут Подробности.

17 антикризисных шагов

Национальный банк Украины 11 августа опубликовал план из 17 дополнительных мер по обеспечению стабильности гривни и банковской системы. Он призван повысить эффективность действий НБУ в условиях экономического и финансового кризиса.

В своем плане регулятор выделил четыре главных направления работы: поддержка национальной валюты, защита вкладчиков проблемных банков, оздоровление "больных" финучреждений, а также восстановление кредитования украинской экономики.

Инфляционный ориентир

Для защиты гривни Нацбанк планирует удерживать рост цен в пределах 13% (к декабрю прошлого года). У НБУ есть причины для оптимизма: в июле потребительские цены в стране снизились на 0,1%. Однако показатель инфляции за январь-июль составил 8,5%, а по сравнению с июлем 2008 года в прошлом месяце цены выросли на 15,5%.

В августе и сентябре инфляция будет нулевой из-за сезонного снижения цен на продукты питания, надеются чиновники из НБУ. "Есть осторожные оптимистические надежды на то, что мы в августе будем иметь стабильные цены при небольшой продовольственной дефляции. Если и будет инфляция, то она, конечно, будет измеряться уровнем статистической погрешности - десятые (процента)", - заявил в среду, 12 августа, руководитель группы советников главы Нацбанка Украины Валерий Литвицкий.

Так как инфляционное давление на экономику снизилось, в НБУ решили снизить с 11% до 10,25% учетную ставку, то есть процент, под который центробанк ссужает деньги коммерческим банкам.

Однако осенью Украину ждет ряд инфляционных рисков. Увеличение индекса цен может произойти за счет подорожания коммунальных услуг, в частности, запланированного на сентябрь-октябрь повышения стоимости газа для населения и теплокоммунэнерго. Если вырастет курс доллара, автоматически подорожает весь импорт, включая нефть и нефтепродукты, большую часть которых Украина ввозит из-за границы.

Удержание доллара

Курс американской валюты уже пробил "потолок" в 8 гривен за доллар. 13 августа торги на межбанковской бирже завершились в диапазоне 8,342-8,3575 грн. за доллар. В обменных пунктах американскую валюту покупали по 8,3 грн., а продавали по 8,4.

Чтобы не допустить дальнейшей девальвации гривни, Национальный банк намерен принять ряд дополнительных мер. С сентября разница (маржа) между курсом покупки и курсом продажи наличной валюты в украинских банках должна быть не больше 2%. То есть 16-17 копеек при нынешнем курсе.

С помощью этого шага регулятор надеется обуздать спекулянтов. Банкиры же говорят, что от введения маржи станет лишь хуже. В стабильных условиях для банков разницы в 2% при покупке-продаже наличной валюты - вполне достаточно. Но после введения ограничений банки либо начнут прятать доллары и евро, либо будут снимать комиссию за обменные операции.

Чтобы у банков не было "лишних" денег для спекуляций на валютном рынке, регулятор уже в августе потребует не менее 40% от суммы обязательных банковских резервов хранить на отдельном счете в Национальном банке. Сейчас банки хранят резервы на корреспондентских счетах в НБУ и могут пользоваться средствами в течение операционного дня. Также Нацбанк обещает осенью внедрить на валютном рынке новый инструмент - форвардные, или долгосрочные, контракты. Для тех, кто работает с заграницей, такой контракт - страховка от курсовых скачков, ведь он дает право купить или продать валюту в будущем по заранее оговоренной цене.

Фундаментальных причин для падения курса гривни нет, уверяют в Национальном банке. Мол, повышенный спрос на валюту создают обыватели, напуганные нестабильностью в украинском обществе. "Главная проблема валютного курса - это девальвационные ожидания физических лиц и юридических лиц", - соглашаются в Секретариате Президента. Нацбанк пытается удовлетворить спрос проверенными методами - валютными аукционами и интервенциями. Деньги МВФ на поддержку курса гривни не тратят. "Сейчас у нас есть около 28 млрд долларов – этого достаточно, чтобы не использовать средства, взятые в долг, потому что их придется отдавать", - говорит Валерий Литвицкий.

Забота о вкладчиках

Вторая часть плана предусматривает защитные механизмы для вкладчиков проблемных банков (Укрпромбанк, "Родовид Банк", "Надра", Укргазбанк, "Киев" и других). До конца августа в НБУ обещают решить, что делать с "Укрпромбанком" - национализировать его или перевести вклады его клиентов (6,984 млрд гривен) в один из государственных банков - Ощадбанк или недавно ставший государственным "Родовид". Тут НБУ никак не может договориться с Кабмином, которому, с одной стороны, нужно оттанцевать обязательную предвыборную программу по заботе о гражданах, а с другой - не купить за огромные деньги "чемодан без ручки", то есть банк с большими долгами.

До конца ноября регулятор поможет разобраться с долгами еще одному проблемному банку - "Надра" - и начать его рекапитализацию. "Надра" уже долгое время ведет переговоры с иностранными кредиторами о реструктуризации своих внешних долгов, но значительного прогресса пока нет.

НБУ обещает и дальше помогать уже рекапитализированным банкам - "Киеву", "Родовид Банку", Укргазбанку, поддерживать их ликвидность, чтобы они могли полностью рассчитаться со своими вкладчиками-физлицами.

Также Нацбанк до конца августа распишет для Кабмина процедуру создания так называемый "плохого" (санационного) банка. В него планируют выводить средства вкладчиков и активы из "больных" финансовых учреждений. Если вспомнить варианты оздоровления Укрпромбанка, то можно предположить, что санационным банком станет или Ощадбанк или "Родовид". Ранее начальник управления инвестиционно-банковских услуг Укрсоцбанка Эрик Найман прогнозировал, что для создания "плохого" банка понадобиться как минимум 20 млрд гривен.

Одновременно Нацбанк обещает прописать порядок предоставления государственной помощи таким банкам, в пользу которых отчуждаются активы и обязательства "больных" финансовых учреждений.

Ну и конечно, НБУ обещает тщательно отслеживать ситуацию в экономике и в случае необходимости принимать дополнительные меры для поддержки банковской системы и курса национальной валюты.